递归多代理交易系统：地缘政治不确定性下的迭代优化投资组合策略

递归多代理交易系统 (RMATS) 集成了四个专业代理——情绪、报告、分析和风险——通过具有迭代反馈循环的递归管理器代理进行协调。对 24 个资产的多类别宇宙进行的 561 个交易日期间（2023 年 1 月至 2025 年 3 月）的实验评估表明，RMATS 实现了 9.62% 的最大回撤，低于 MVO (15.49%) 和 FinBERT Sentiment (15.28%)，并且在测试的 5 个地缘政治压力情景中的 3 个中表现出最低的事件周期回撤。虽然 RMATS 在持续牛市环境中的表现低于回报最大化基线，但消融研究证实了每个代理组件对下行保护的单独贡献。这些结果将 RMATS 定位为一种以风险控制为导向的架构，适合在地缘政治不确定性下优先考虑资本保值的机构。